sese.024 — Securities Settlement Transaction Status Advice

L'avis de statut sur une instruction de règlement titres. Émis par le CSD (Euroclear, Clearstream, DTCC) vers les participants pour signaler matching, pending, settled, fail : le tracker en temps réel du cycle T2S et équivalents.

Objet et place dans le flux

sese.024 informe le participant du statut courant de son instruction de règlement titres précédemment soumise via sese.023. Statuts typiques : received, matched (matching avec la contrepartie), pending (en attente de fonds, de titres ou de fenêtre), settled (régulé), cancelled, rejected.

Place dans le flux T2S : une banque conservatrice soumet sese.023 pour régler 10 000 actions ACME le J+2 ; T2S accuse réception et émet sese.024 « received » ; matching avec la contrepartie déclenche sese.024 « matched » ; à la fenêtre de settlement T2S, si tout est positionné correctement, sese.024 « settled » ; sinon sese.024 « pending » avec raison (positioning insufficient, cash blocked).

Structure XML

sese.024 est encapsulé dans <Document> puis l'élément racine <SctiesSttlmTxStsAdvc>. Structure :

• TxId — Identifiant de transaction côté CSD.
• Lnkgs (Linkages) — Référence vers l'instruction d'origine (sese.023).
• PrcgSts (Processing Status) — Statut de traitement : matching, validation.
• SttlmSts (Settlement Status) — Statut de règlement : pending, settled, cancelled, failed.
• TradDtls — Détails du trade (dates, quantité).
• FinInstrmId — Identifiant ISIN du titre.

Champs clés

• TxId — Identifiant CSD de la transaction (max 35 caractères).
• Lnkgs/Ref/AcctOwnrTxId — Référence du participant (= :20: du sese.023 d'origine).
• PrcgSts/MtchgSts/Mtchd/Prtry/Id — Code de matching : MACH (matched), NMAT (not matched), CAND (cancelled at sender's request).
• SttlmSts/Pdg/Rsn/Cd — Raison de pending : PRSY (waiting cash positioning), SECP (waiting securities positioning), BLOK (account blocked), LACK (lack of securities), CYCL (waiting next cycle).
• SttlmSts/Sttld — Si présent, transaction réglée avec datetime.
• SttlmSts/Canc — Si présent, transaction annulée.
• SttlmSts/Flld — Si présent, transaction failed (raison à fournir).
• TradDtls/SttlmDt/Dt — Date de settlement attendue.
• TradDtls/SttlmQty/Qty/Unit — Quantité de titres à régler.
• FinInstrmId/ISIN — ISIN du titre concerné.

Exemple XML

Avis émis par Euroclear T2S à une banque conservatrice le 16 mai 2026 : la transaction ACME-DVP-2026-187 (DvP de 10 000 actions ACME ISIN FR0010315770) a été matched avec la contrepartie, mais est pending pour cash positioning insuffisant côté contrepartie :

<?xml version="1.0" encoding="UTF-8"?>
<Document xmlns="urn:iso:std:iso:20022:tech:xsd:sese.024.001.12">
  <SctiesSttlmTxStsAdvc>
    <TxId>EOC-SETT-20260516-001</TxId>
    <Lnkgs>
      <Ref>
        <AcctOwnrTxId>ACME-DVP-2026-187</AcctOwnrTxId>
      </Ref>
    </Lnkgs>
    <PrcgSts>
      <MtchgSts>
        <Mtchd>
          <Prtry>
            <Id>MACH</Id>
          </Prtry>
        </Mtchd>
      </MtchgSts>
    </PrcgSts>
    <SttlmSts>
      <Pdg>
        <Rsn>
          <Cd>PRSY</Cd>
          <AddtlRsnInf>Waiting for cash counterparty positioning at T2S</AddtlRsnInf>
        </Rsn>
      </Pdg>
    </SttlmSts>
    <TradDtls>
      <TradDt>
        <Dt>
          <Dt>2026-05-14</Dt>
        </Dt>
      </TradDt>
      <SttlmDt>
        <Dt>
          <Dt>2026-05-16</Dt>
        </Dt>
      </SttlmDt>
      <SttlmQty>
        <Qty>
          <Unit>10000.0000</Unit>
        </Qty>
      </SttlmQty>
    </TradDtls>
    <FinInstrmId>
      <ISIN>FR0010315770</ISIN>
    </FinInstrmId>
  </SctiesSttlmTxStsAdvc>
</Document>

Versions

Pièges courants

• Lnkgs manquante — sans la référence à l'instruction d'origine, impossible de rapprocher le statut. T2S et autres CSD émettent toujours AcctOwnrTxId.
• Confusion MtchgSts vs SttlmSts — MtchgSts dit si l'instruction matche avec la contrepartie ; SttlmSts dit si elle est réglée. Une instruction matched peut rester pending plusieurs jours pour positioning insuffisant.
• Codes raison propriétaires — utiliser uniquement les codes externes ISO 20022 publiés. Un code propriétaire CSD (EOC-FAIL-X12) n'est pas interprétable par le participant.
• Pénalités CSDR — depuis la CSDR Refit (entrée en vigueur 2026), les fails de settlement déclenchent une pénalité financière. sese.024 « pending » en fin de journée annonce une pénalité à venir, à provisionner.
• Buy-in si fail prolongé — sous CSDR, un fail au-delà de 4 jours ouvrés (titres liquides) déclenche un mandatory buy-in. sese.024 « pending » persistant doit déclencher escalation manuelle.
• Volume excessif — pour un participant actif, sese.024 peut représenter des dizaines de milliers de messages par jour. Implémenter un filtrage côté réception pour ne loguer que les changements significatifs.

Messages liés

• sese.023 — Securities Settlement Transaction Instruction (instruction d'origine).
• sese.025 — Securities Settlement Transaction Confirmation (confirmation finale).
• sese.022 — Settlement Status Advice (legacy équivalent).
• sese.020 — Settlement Transaction Cancellation Request.
• sese.027 — Allegement Notification (allegement d'une contrepartie).